Jos Venäjällä oli viime vuoden alussa noin 60 valtiosta riippumatonta eläkerahastoa, niin loppuun mennessä niitä oli hieman yli 50. Ja jos suurten kansallisten rahastojen yhdistämisprosessit jatkuvat, niiden määrä saattaa pian laskea neljäkymmeneen.
Jopa tämän viidenkymmenen joukossa valinta ei ole helppo. Vuoden 2019 NPF: n kannattavuusluokitus tulee pelastamaan Venäjän keskuspankin ja luokitus NPF of Russia 2019 alkaen "Expert RA" - yksi Venäjän federaation vanhimmista luokituslaitoksista. Luotettavuusluokituksessa NPF: t arvioidaan useiden kriteerien mukaan:
- markkina-asemat (tämä sisältää sekä asiakaskunnan että varojen koon);
- Kansallisten rahastojen johtajien kyky hallita riskejä ja miettiä kehitysstrategiaa;
- sisäiset ja ulkoiset stressitekijät.
NPF: n kannattavuusluokitus vuodelle 2019 (keskuspankin tiedot)
Venäjän keskuspankin virallisilla verkkosivuilla vuoden 2018 lopussa julkaistujen raportointilomakkeiden OKUD 0420255 ja OKUD 0420254 mukaan.
| Rahaston nimi | Kannattavuus,% | Omaisuus (tuhatta ruplaa) | Osallistujat |
|---|---|---|---|
| "NPF GAZFOND -eläkesäästöt" | 9.12 | 535390632.68 | 152894 |
| "NPF Soglasie-OPS" | 6.83 | 113839949.69 | - |
| "NPF" Ensimmäinen teollisuusliitto " | 6.82 | 7093388.99 | 44205 |
| "NPF" Almaznaya Osen " | 6.81 | 25942731.44 | 25155 |
| NPF VTB -eläkerahasto | 6.81 | 197313443.22 | 64851 |
| NPF "UMMC-Perspektiva" | 6.62 | 11933470.15 | 65086 |
| "NPF" NEFTEGARANT " | 6.44 | 8804025.16 | - |
| NPF Sberbank | 6.36 | 618102521.27 | 1742807 |
| NPF Surgutneftegaz | 6.27 | 37688194.03 | 40642 |
| "NPF Soglasie" | 6.05 | 2807176.48 | 20870 |
| "NPF" puolustusteollisuuden rahasto nimetty V.V. Livanov " | 5.83 | 7915649.07 | 12353 |
| "NPF" Stroykompleks " | 5.76 | 4086490.61 | 9609 |
| "Khanty-Mansi NPF" | 5.73 | 31909507.08 | 266948 |
| NPF "Vladimir" | 5.47 | 5558593.48 | 63806 |
| NPF Transneft | 5.17 | 100356155.95 | 143420 |
| Avaa "Interregional NPF" Aquilon " | 5.11 | 1916891.3 | 12362 |
| "Kansallinen NPF" | 4.93 | 36225380.19 | 111094 |
| NPF "Rostvertol" | 4.69 | 2369081.89 | 11053 |
| "NPF" Gefest " | 4.49 | 3644739.69 | 6625 |
| NPF "Atomfond" | 4.3 | 7184599.6 | - |
| "NPF" FEDERAATIO " | 4.2 | 5267422.28 | - |
| Orenburg NPF Doverie | 4.11 | 6937001.17 | 20259 |
| NPF Volga-Capital | 3.96 | 6162064.73 | 33108 |
| "NPF" Socium " | 3.85 | 19931047.34 | 134737 |
| NPF "Alliance" | 3.74 | 5892545.67 | 57316 |
| NPF Rostec | 3.02 | 2698553.24 | 58790 |
| NPF "Professional" | 2.93 | 6290859.17 | 21125 |
| Alueiden välinen NPF "BOLSHOY" | 2.61 | 41423752.29 | 38276 |
| NPF Magnit | 2.15 | 12776477.82 | 25517 |
| "NPF" SAFMAR " | 1.15 | 198918019.44 | 76680 |
| "NPF" Doverie " | 0.06 | 94973513.67 | 4648 |
| NPF Telecom-Soyuz | -6.77 | 22326807.32 | 300379 |
| "NPF" TULEVAISUUS " | -8.29 | 286750381.34 | 74202 |
| NPF LUKOIL-GARANT | -13.55 | 569973722.8 | 540598 |
| "NPF" Koulutus " | -13.83 | 5011147.25 | 19357 |
| "NPF" sosiaalinen kehitys " | -16.92 | 9013082.9 | 23936 |
| NPF "Pension Choice" | - | 16605654.39 | 11 |
| NPF Ugol | - | 669877.82 | 16647 |
| NPF "Valtioiden säästöeläkerahasto" | - | 191284.27 | 0 |
| NPF "Mospromstroy-Fund" | - | 969643.88 | 4660 |
| NPF "Eläkerahasto" Ingosstrakh " | - | 301911.83 | 6 |
| "NPF" APK-rahasto " | - | 280672.77 | 1965 |
| Voittoa tavoittelematon järjestö "NPF" Aviapolis " | - | 1690281.87 | 10353 |
| NPF "Atomgarant" | - | 11938186 | 105504 |
| NPF "Imperiumi" | - | 88357.13 | 2 |
| "NPF-PERINTE" | - | 373638.73 | 359 |
| voittoa tavoittelematon järjestö "NPF" BLAGOSOSTOYANIE " | - | 402547441.04 | 1323857 |
| "NPF" Pension-Invest " | - | 386608.94 | 11238 |
| NPF "GAZFOND" | - | 458691039.92 | 233995 |
| NPF "Titan" | - | 124034.25 | 298 |
| NPF "NEFTEGARANT" | - | 6548999.08 | 1 |
| NPF Vnesheconomfond | - | 5320104.87 | 7341 |
| "NPF" VNIIEF-GARANT " | - | 634713.66 | 0 |
| NPF Korabel | - | 751775.08 | 963 |
| NPF "BLAGOSOSTOYANIYE EMENSY" | - | 17146185.81 | 40201 |
| "NPF Gazprombank-Fund" | - | 10674840.4 | 16614 |
| "NPF" Ingosstrakh-Pension " | - | 810419.06 | 618 |
| "NPF" NEFTEGARANT-NPO " | - | 65780200.3 | 158267 |
Venäjän 2019 NPF-luotettavuusluokitus (Expert RA)
| Nimi | Luokitus | Ennuste |
|---|---|---|
| NPF VTB -eläkerahasto | ruAAA | Vakaa |
| GAZFOND | ruAAA | Vakaa |
| NPF GAZFOND -eläkesäästöt | ruAAA | Vakaa |
| NPF Sberbank | ruAAA | Vakaa |
| NPF NEFTEGARANT JSC | ruAA + | Kehittyminen |
| Timanttisyksy | ruAA | Vakaa |
| NPF "Alliance" | ruAA | Vakaa |
| Atomgarant | ruAA | Vakaa |
| Kansallinen NPF | ruAA | Vakaa |
| NPF Surgutneftegas JSC | ruAA | Vakaa |
| SUURI | ruAA- | Vakaa |
| JSC NPF "renessanssin eläkkeet" | ruAA- | Vakaa |
| NPF "Socium" | ruAA- | Vakaa |
| Khanty-Mansi NPF | ruBBB- | Vakaa |
10. JSC NPF "Surgutneftegas"
Luokitus: AA
Avaa luotettavuuden kannalta parhaiden valtioista riippumattomien rahastojen luokituksen vuonna 2019, öljy-yhtiön aivot, jotka ovat olleet markkinoilla vuodesta 1995 lähtien. Rahasto hoiti eläkesäästöjä vuonna 2009. ja samalla osoitti ilmiömäistä kannattavuutta - yli 40%.
Tulevaisuudessa NPF Surgutneftegaz ei onnistunut saavuttamaan niin vaikuttavia lukuja. Sen tiedetty enimmäismäärä ei ole vielä yli 13%.
AA-luokitus tarkoittaa, että tähän NPF: ään voidaan luottaa - sekä luottokelpoisuuden että taloudellisen luotettavuuden taso on korkea ja vain huonompi kuin luokituksen johtajat. Lisäksi NPF tarjoaa luotettavuutensa ovelalla tavalla - yrityseläkeohjelman osallistujat eivät voi irtisanoa kerran tehtyä sopimusta.
9. Timanttisyksy
Luokitus: AA
Jos NPF Surgutneftegaz on olemassaolonsa velkaa mustalle kullalle, niin Almaznaja Osen "nousi" jalokiville, jotka ALROSAn työntekijät kaivivat Jakutian ikuisesta pakkasesta. Ei ole yllättävää, että suurin osa rahaston asiakkaista on yrityksiä.
RA-asiantuntijat arvostavat suuresti rahaston kykyä työskennellä osakkeenomistajien kanssa. Suurin osa rahastojen hallinnointitiedoista on heille helposti hankittavissa. Rahaston työntekijät itse ovat melko ylpeitä siitä, että he maksavat säännöllisesti ja viipymättä myös yrityksen vaikeina kriisin vuosina - 1998 ja 2008.
8. NPF: n "liitto"
Luokitus: AA
Aikaisemmin Alliance oli osa Allianzin, yhden Euroopan suurimmista vakuutuksenantajista, finanssiryhmää. Kaksi vuotta sitten Rostelecom osti sen kuitenkin yritysohjelmassaan. Joten tällä hetkellä rahasto palvelee ensisijaisesti Rostelecomin työntekijöitä. Vaikka NPF: n liittyminen yksittäiseen yritysasiakkaaseen herättää asiantuntijoiden epäilyjä rahaston vakaudesta, tässä tapauksessa ei pidä pelätä tätä olosuhetta. Rostelecom on loppujen lopuksi yksi Venäjän suurimmista toimijoista telepalvelumarkkinoilla.
7. Kansallinen NPF
Luokitus: AA
Kuten monet muutkin Venäjän federaation yksityiset eläkerahastot, National suunniteltiin työkaluksi öljy- ja kaasuyhtiö Tatneftin palvelemiseen ja eläkkeiden maksamiseen työntekijöilleen.
Ja koska TATNEFT: n luottokelpoisuus on korkea, Nationalin asemaa pidetään NPF: ien joukossa yhtenä vahvimmista. Vaikka vaikeita aikoja tuleekin, Tatneft lainaa voimakkaan taloudellisen olkapään NPF: lle. Vaikka monien muiden "erikoistuneiden" rahastojen tavoin "National" -yhtiön varat ovat pieniä. Niiden laadussa ei kuitenkaan ole syytä epäillä, koska Expert RA -viraston asiantuntijat pitävät yli 95 prosenttia erittäin likvideinä.
6. Atomgarant
Luokitus: AA
Vaikka National on erikoistunut öljytyöntekijöihin, Atomgarant on palvellut suurten yritysten tarpeita ydinenergia-alalla noin 90-luvun puolivälistä lähtien, joista suurin osa kuuluu Rosatom-tilaan.
Rosatomin korkea taloudellinen vakaus ja hyvät näkymät vaikuttavat myös sen NPF-aivopojan luotettavuuteen. Noin puolet kaikista annetuista eläkevastuista kuuluu yhdelle asiakkaalle - Rosenergoatom-konserni. Ja NPF itse yrittää varmistaa oman tuotonsa hyvän tuoton.
5. NPF Neftegarant
Luokitus: АА +
Lokakuussa 2018 useat NPF: t - yksinkertaisesti Neftegarant, Neftegarant-NPO ja Soglasie-OPS - sulautuivat yhdeksi NPF Neftegarantiksi. Tämä lisäsi merkittävästi sekä NPF-varoja että varantojen määrää ja asiakaskuntaa. Uusimpien tietojen mukaan yli 1,5 miljoonaa ihmistä on jo antanut rahansa uudelle rahastolle.
Tavallisten kansalaisten lisäksi noin 350 yrityksestä on tullut Neftegarantin uuden iteraation asiakkaita. Toistaiseksi uuden perustetun NPF: n tulevaisuutta koskevat ennusteet näyttävät hyviltä, vaikka Expert RA: n varovaiset asiantuntijat ovat antaneet arvosanan "kehittyvä" Ennuste-sarakkeessa.
4. Gazfond
Luokitus: AAA
Neljäs sija Venäjän 10 parhaan yksityisen eläkerahaston joukossa vuonna 2019 on Gazfond - ensimmäinen NPF luettelossa, jolle on myönnetty AAA-luokitus. Tämä tarkoittaa, että sillä on korkein luotettavuus ja taloudellinen vakaus.
Tämä Gazfond NPF -versio käsittelee vain yritysasiakkaita, joten jos sinulla ei ole sukulaisia öljyteollisuuden työntekijöiden joukossa, et ole vaarassa päästä sinne. Ehkä tämä on kuitenkin parempaa, koska rahaston tilastoja varjelee asiantuntijoiden mukaan eläkevarausten liian korkea kannattavuus.
3. NPF Gazfond -eläkesäästöt
Luokitus: AAA
Mutta tämä "Gazfondin" "tytär" on jo tarkoitettu kaikille. Vaikka 100% sen osakkeista kuuluu "vanhimmalle veljelle" - NPF "Gazfond", se on myös luokituksen neljäs. Kaksi vuotta sitten yhtiö perusti useita valtiosta riippumattomia eläkerahastoja ja kasvatti asiakaskuntaansa yli 6 miljoonaan ihmiseen.
2. NPF VTB -eläkerahasto
Luokitus: AAA
Toisella sijalla Venäjän suurimpien ja luotettavimpien kansallisten rahastojen luettelossa vuonna 2019 on vaikutusvaltaiseen VTB-ryhmään kuuluva eläkerahasto. Expert RA: n asiantuntijat arvostavat suuresti sekä rahaston varojen määrää (yli 197 miljardia ruplaa) että osakkeenomistajien kanssa tehtävää työtä, hallinnon avoimuutta ja tehokkuutta.
Noin 90% tämän rahaston eläkesäästöistä on erittäin kannattavaa, eikä NPF viisaana kotiäidinä pidä kaikkia munia yhdessä korissa. Jos sanot sen "taloudellisesti", se tarkoittaa, että omaisuuserien hajautusaste on korkea.
1. Sberbankin NPF
Luokitus: AAA
Sberbank - Venäjän luotettavin pankki, ja tämän yrityksen NPF on myös johtava luotettavuus Venäjän valtiosta riippumattomien eläkerahastojen joukossa.
Syynä on valtava määrä varoja, jotka kattavat muiden NPF-rahastojen, kuten haarniskan brontosauruksen, suorituskyvyn. Vertaa lukua 618 miljardia ruplaa esimerkiksi Venäjän parhaiden yksityisten eläkerahastojen luokituksen toisen sijan indikaattoreihin (197 miljardia ruplaa).
Samaan aikaan asiantuntijat arvioivat varojen laadun korkeaksi, ja eläkevarausten sijoittaminen tuottaa yli 6,36 prosentin tuottoluvun. No, asiakaskunnasta ei ole mitään sanottavaa, tämän indikaattorin mukaan myös NPF "Sberbank" ottaa kunniallisen ensimmäisen sijan.